商报讯（记者 叶晓珺）“存一年、存两年、存三年，利率都一样。”随着利率持续下行，银行存款又有了新的调整。近日，多家中小银行集中下调中长期存款利率，将1年期、2年期、3年期整存整取利率统一调至1.65%，不同期限间的利率“阶梯”被抹平。与此同时，利率倒挂现象仍在蔓延。最新数据显示，银行整存整取定期存款平均利率已全面进入“1字头”——1年期1.263%、2年期1.358%、3年期1.683%、5年期1.560%。整体看，3年期利率高于5年期。在业内人士看来，无论是“拉平”还是“倒挂”，其根源都是中小银行在息差压力下的主动选择，通过压降长期存款利率，降低整体资金成本，为自身利润腾挪空间。
2年期、3年期利率罕见“看齐”一年期
“降息潮”没来，但存款利率罕见“拉平”。
近期，多家银行密集对2年期、3年期存款利率“下手”。其中，上海松江富明村镇银行调整了人民币存款利率，调整后其3个月期、半年期、1年期、2年期、3年期整存整取利率分别为1.2%、1.4%、1.65%、1.65%、1.65%，起存金额统一为50元。其中，2年期和3年期利率均较此前下调10个基点，正式与1年期“看齐”。
在此之前，恒丰银行已将3年期与5年期定存利率双双调整为1.60%；辽宁振兴银行也曾公告，2年期、3年期、5年期定存利率均锁定在1.60%。不难看出，多家银行的中长期存款利率正不约而同地向1.6%左右的水平靠拢。
这股调整之风也吹到了浙江，杭州多家城商行近期下调定存利率，其中3年期产品分别降至1.85%（20万元起存）和1.80%（1万元起存），较此前下调5个基点；1年期和2年期则分别下调10个基点和5个基点。
与此同时，利率倒挂早已成为常态。例如，建设银行3年期定存利率为1.55%，反超5年期的1.30%；南京银行App显示，针对北京地区客户2年期、5年期整存整取存款年化利率均为1.60%，均低于3年期水平；宜阳兴福村镇银行1年期利率为1.30%，2年期与5年期均为1.35%，而3年期则高达1.50%；云南石屏北银村镇银行调整后，2年期至5年期利率分别为1.7%、1.9%、1.7%，3年期利率高出5年期20个基点。
从目前来看，国有大行3年期定存利率普遍在1.55%左右，部分已降至1.25%；多家股份制银行与城商行的3年期利率则集中在1.30%至1.85%区间，不过各大城市略有浮动。
息差拐点初现，5年期大额存单重出江湖
值得一提的是，在沉寂近半年后，5年期大额存单悄然重返国有大行的产品货架。比如，农业银行APP上架了两款5年期个人大额存单产品，年化利率分别为1.55%和1.60%，起购金额均为20万元；建设银行同样推出两款5年期大额存单，利率水平与之持平。股份行方面，平安银行发行了年化利率1.75%的5年期大额存单；华夏银行上架多款同期限产品，最高利率达1.80%；民生银行在售的5年期大额存单中，年化利率最高为1.77%。
对此，业内人士称，无论是期限利率持平还是倒挂，均与过去两三年间多轮降息的节奏差密切相关。持续降息周期中，银行对各期限存款利率的下调并非同步同幅：有的期限调得快、降得多，有的则调得慢、降得少。
金融监管总局最新数据显示，2026年二季度商业银行净息差为1.41%，较一季度回升1个基点。拉长时间周期看，这是自2022年一季度以来，时隔四年多商业银行净息差首次实现单季环比正增长。以平安银行为例，2026年上半年，该行计息负债平均付息率为1.42%，较去年同期下降37个基点，较去年全年下降25个基点；吸收存款平均付息率为1.38%，较去年同期下降38个基点，较去年全年下降27个基点。净息差的改善，主要得益于负债端成本的持续压降。
光大证券金融业分析师表示，存量高息存款到期重定价，以及广义同业负债成本管控，有效带动付息率保持下行，且这一效应将持续显效。
展望后市，业界普遍认为，二季度银行业净息差虽实现环比小幅修复，但整体仍处在偏低区间，并不具备上调长期存款利率的基础。息差回升幅度有限，更多体现阶段性边际改善，银行业整体盈利压力尚未完全解除。后续存款利率大概率趋向平稳，大幅抬升长期存款利率的可能性相对有限。